بازار چی شد ؟.....

خوب از دیروز بازار ساز منفی شدنش رو سر داده بود اما امروز حداقل تا الان که ساعت حدود ۱۰:۴۵ دقیقه هست حجم معاملات تنها ۱۷ میلیارد تومنه و شاخص هم با همین حجم حدود ۱۲۰واحد ریخته .

همه دنبال این موضوع هستند که دلیل وضعیت اخیر بازار را بدونن واقعیت اینه که به نظر من چند عامل کوتاه ٬ میان و بلند مدت توی این بازی دست به دست هم دادن که هر چه نقش عناصر کوتاه مدت رو قوی تر بدونیم میتونیم به بازگشت سریع تر بازار امید وار باشیم

1. بحث زیاد کردن دامنه نوسان و کم کردن حجم مبنای شرکتهای بزرگ که خوب این موضوع میتونه موجب این بشه که سرمایه گذاران روزانه با سرعت بیشتری به گین های خودشون رسیدند و حالا به دنبال جابجایی پرتفویشون هستند .
2. ناشی بودن معامله گران عمده بازار که با گونی گونی پول فقط می خرند .
3. رشد ناشیانه شاخص و توام با دستکاری اون .
4. عدم توازن بین اندازه شرکتها در بازار .
5. افت قیمت مسکن در طول یک سال اخیر موجب شده که ساخت و ساز به شت در این مقطع زمانی کاهش پیدا کنه ٬ به عبارتی هم قیمتها تا حدودی شیرین شده و هم اینکه عرضه کم شده از طرفی عامل تاثیر گذار تورم هم خودش رو توی این تغییر جهت دخیل کرده پس میتونیم انتظار داشته باشیم که به زودی قیمت مسکن رو به رشد بگذارد و خود را به عنوان یک رقیب سنتی با بازار سرمایه خود نمایی کند که در نتیجه میتونیم انتظار حرکت پول ها رو از بازار سرمایه به این بازار داشته باشیم
6. تا حالا بازار امید وار بود که دعوای مجلس و دولت باعث خروج و یا مسکوت ماندن طرح تحول بشه اما با اتفاقی که اخیرا افتاد و مجلس کلید ۲۰ میلیارد دلاری رو در اختیار دولت قرار داد در نتیجه بازار الان عکس العمل جدی اش رو نسبت به این طرح شروع کرده .
7. کاهش شدید صادرات غیر نفتی و  تشدید روند مشکلات در تولید و عواملی از این دست عدم اعتماد بازار نسبت به آینده اقتصادی رو تشدید میکنند .
8. دو دو کردن دولت بر روی پیشنهادات جهانی سر قضیه هسته ای ایران و بحث اینکه به زودی شاهد محاکمه سه امریکایی که در مرز عراق دستگیر شدند هم سیگنالهایی است که به نظر نمیرسه تا چشم انداز مناسبی رو برای آینده روابط بین المللی اقتصادی ایران فراهم کنه .

هر کدوم از عناصر در کوتاه ٬ میان و بلند مدت یقینا تاثیر گذار خواهند بود و هر کدامشون میتونن در مقطع حاضر نقش های متفاوتی رو ایفا کنند .

در هر صورت امید وارم بازار به سرعت مثبت بشه

 

سیمان درود

بابا این سیمان درود هم کچلم کرد هرچی واستادم تا اطلاعیه بده یا خبر مرگش یه خبر درست و درمون بده نداد که نداد و از اونجایی که دیگه حوصله ام رو سر برد چون میدیدم تراژدی هر روزه اون داره تکرار میشه امروز گذاشتم برای فروش .

میدونم دیگه همین که فروختمش یه تکون میخوره  من یه دوست خیلی خیلی عزیزی دارم که خداییش اگر رو یه سهمی دست بزاره و ۱۰ تا دونه از اون رو بخره باور کنید این سهم از فردا عین سرسره می آد پایین  فکر کنم این دفعه هم مهرداد سیمان درود رو خریده باشه  چون از برج ۶ به اینور هرچی گرفتیم رو پس دادیم

خدا جون ما هم دهن داریم .....

 

ببینید این طرح تحول هم شده واصه خودش حکایتی که هرکس توی این سفره نعمت (شما بخونید بلیه) دنبال سهم خودشه :

1. پنج دهک اول ٬ وقتی بحثش مطرح شده بود شکمشون رو برای هر نفر حدود ۷۵ هزار تومن صابون زدند به عبارتی هر خانواده ۴ نفره حدود ۳۰۰ هزار تومن حالا این رقم رو با حداقل حقوق مقایسه کنید میبینید که چقدر برای این گروه اشتها آور بود . تا اینکه توکلی یه ایراد گرفت و گفت که ۷۵ تومن بر اساس نفت ۱۲۰ دلاری تنظیم شده حالا اگر نفت اومد پایین چی ؟ اونموقع بود که دولت و بالاخص فرزین شروع به آسمون ریسمون بافتن کردن اما نهایت چی ؟ آخرین خبرها صحبت از حدود ۲۰ تومن داره یعنی سر جمع یه خانواده ۴ نفره میشه ۸۰ تومن !! که اگر با توجه به منتی که فقط در قبوض آب و برق و گاز مشاهده میشه اگر حجم منت (شما بخونید یارانه) بیشتر از ۸۰ تومن نباشه کمتر هم نیست پس خدمت دوستانی که منتظرپول بودن باید عرض کنم فکر نون کنید که الان شده ۱۰۰۰ تومن که خربزه آبه . اه ه ه ه یه چیز جالب یادم اومد میدونستین یزدی ها به خربزه میگن خیار ! سوال کردم که خوب به خیار چی میگین ؟ خندیدن و گفتن خیار سبز و اونوقت با بچه های یزدی کلی خندیدیم .
2. تولید کنندگان ٬ که همین الان هم لبه تیغ هستند . گردن کلفت هاشون دنبال این بودن که اون ها رو از شمول این قانون مستثنی کنند که اگر اشتباه نکنم فعلنه فقط دارویی ها و شاید یکی دو تا دیگه موفق شدن و حالا جا مونده ها دنبال این هستند که بتونن از محل ۲۰ درصدی که قراره به عنوان اصلاح ساختار مصرف برای صنایع صرف بشه سهمی بگیرن که البته تو این بازی احتمالا گردن کلفت های درجه ۲ و ۳ مثل سیمانی ها فولادی ها و خودرویی ها شاید بتونن سهم کشی کنن اما الباقی فکر کنم باید یه فکر اساسی برای خودشون بکنن تا با کله تو کوزه نرن .
3. تجار ٬ که احساس میکردن که خوب ما هم گرون میخریم و گرونتر میفروشیم هم تکلیفشون مشخص شده چون احتمالا با تو سری و پلیس بازی هم که شده قرار شده تا جلوی گرونی رو بگیرن البته نمیدونم تا چه حد موفق خواهند بود چون من یادم نمی اد توی دهه ۶۰ و اوایل ۷۰ که عین همین بازی داشت انجام میشد دولتهای وقت موفقیتشون تنها محدود بود به چند تا آمار که انقدر محتکر زالو صفت رو گرفتیم و پدرشون رو در آوردیم و انقدر هم گرون فروشهایی که داشتن از نیاز مردم مستضعف سوء استفاده میکردن رو جریمه کردیم و انقدر واحد صنفی شرور رو هم که زبون سرشون نمی شد رو پلمب کردیم اما آخرش چی ؟ هیچی بابا .. تجار محترم شما هم مواظب پوست خربزه ها باشین تا یه وقت از نون خوردن نیافتین .
4. قوای سه گانه : قوه قضاییه که احتمالا داره آستین ها رو بالا میزنه تا بند ۳ رو اجرایی کنه ! خسته نباشی و خدا قوت . اما مجریه و مقننه هم حکایتی دارن !! فعلن دعوا سره اینه که این پول قلمبه خدا دادی رو کی ؟ کجا ؟ بزاره و کی ؟ کجا ؟ دستور خرجش رو بده !! باید عرض کنم که احتمالا این دوستان انقدر این ته داستان براشون جذاب بوده که یادشون رفته قراره این پول از کجا بیاد ؟ اما باز هم خدا قوت و بی خیال پوس خربزه و کوزه و نون و ......
5. تحلیلگران و نشریات که ایندفعه تکلیفشون با صحبتهای آقای رامین مشخص شد و گفت که اگر میخواهید امنیت شغلی داشته باشید باید به فکر امنیت دولت باشین .
6. خود من !! نه جزء ۵ دهکم که بخوام برای ۳۰۰ تومن یا ۸۰ تومن نقشه بکشم . نه تولید کننده ام که دنبال ممیز شدن از طرح باشم و یا سهمی از اون ۲۰ درصده بخوام . نه تاجرم که بخوام از بگیر و ببند بترسم . نه جزء قوای سه گانه هستم که دنبال کلید باشم . نه تحلیلگر و اقتصاد دان و روزنامه نگارم . راستی مگه من چند نفرم که اینهمه وقت گذاشتم برای نوشتن !! بهتره یه فکری بکنم که همین حقوق ماهیانه ام هم که فعلنه فقط صرف قسط و شکم میشه رو دو دستی بچسبم و امید وار به کلام مسیح (ع) باشم که :

پرندگان آسمان را ببین که نه میکارند و نه می دروند اما پدر آسمانی ما روزی شان را میرساند .

پس خدا جون یادت باشه ما هم دهن داریم اگر چه توی هفتاد میلیون تنها یک نفرم

 

باز هم از حضرت مولانا

داشتم باز هم با اشعار حضرت مولانا عشق بازی میکردم به نقل حکایتی رسیدم از آنکه عربی بادیه نشین و سخت نیازمند بنا به مویه های همسرش از ناداری ٬ تهفه ای برداشت تا به پیش حاتمی برود که در کنار دجله منزل داشت تا در قبال تهفه هدیه ای بگیرد . 

اما تهفه چه بود ؟

کوزه ای از آب باران که البته در بیابان تفتیده گوهری است گرانبها اما در پیش خواجه که در کنار دجله هست .... شاید خودتون بخونید بد نباشه

اما نکته ای رو در این داستان حضرت مولانا بیان کرد که نقل اون رو بسیار ارزشمند دیدم :

دربیان آنکه چونانکه گدا عاشق کرم است و عاشق کریم ٬ کریم هم عاشق گدا است .

 اگر گدا را صبر بیش بود کریم بر در او آید و اگر کریم را صبر بیش بود گدا بر در او آید .

اما صبر گدا کمال است و صبر کریم نقصان او .

 

سهامدارنی که .....

خوب تو تاپیک قبلی گفتم که چهارشنبه پارس الکتریک خریدم تو خرید خوب یا بدش کار ندارم اما یه ایرادی توی کار میبینم و اون اینه که در طول چند روزه اخیر سرمایه گزاری ملی ایران و مدیریت سرمایه گزاری بانک ملی ایران هر دو به شدت خریدار بودن و داشتن از بازار جمع میکردن .

نیکی هنوز هم داره میخره اما مدیریت سرمایه گزاری بانک ملی داره میفروشه با نیکی کار نداریم چون خریداره اما مدیریت ملی چرا پریروز خرید و حالا فروشنده هست ؟ چند تا دلیل برای اون به ذهنم میرسه .

1. مدیریت بانک ملی موقع خرید چوب خورده بود پس کله اش و نفهمید چیکار میکنه و حالا که از اون گیجی در اومده تازه فهمیده که چه اشتباهی کرده و حالا داره میفروشه !!
2. مدیریت بانک ملی چوب تو کله اش نخورده یه چوبی رو قایم کرده تا بزنه تو کله سهامداران جزء و لپارس رو با عرضه بد خودش منفی کنه و بتونه تو صف فروش با قیمت پایین تر جمع کنه .

در صورت اول باید برای دوستان محترم پرتفوی مدیریت بانک ملی نفری یه کلاه کاسکت خرید تا مغزشون از اصابت های آتی در امان باشه و در عین حال ناظر محترم بازار هم باید بره به عیادتشون

و در صورت دوم باز هم باید ناظر محترم بازار بره احوالشون رو بپرسه چون جواب این شیطونی ها اینه که ببردشون گوشه کلاس سطل آشغال رو ببرن بالا و یه پایی پشت به دیوار واستن تا دفعه بعد اوسا بشن .

 

حالا بسه بریم رو مپنا

ما نفهمیدیم آخر این شرکت سرمایه گزاری آب و برق سهامدار مپنا هستن یا دنبال درب و داغون کردن اونن ؟ تا سهم میخواد یه نفس بکشه و رشد کنه یهو عرضه میکنن و صف رو بهم میریزن که هیچ از اون وری صف میچینن !! دیروز دیدیم که صف چند میلیونی یهویی چطوری داده شد و ملت خوف کردن که چه خبره که خود سهامدار عمده اینجوری اتیش زد به مالش !!

برای امروز بسه چون زیادی فعال شدم و دو تا پست کردم میترسم یه وقت منو چش بزنن

اندر فواید طرح های خلق الساعه

وتوکا باز شد و ۴۸ تومن سود هم تقسیم کرد بعد دیدم قیمتش به اندازه سودش کم شده ولی دامنه نواسانش همون ۳ درصده ! هنوز مشغول غور در این بحر عظیم بودم که دیدم آقای مالمیر زحمت فرمودند و جملاتی را در این خصوص کشیدند که تا حالا اینجوری بود از این به بعد اینجوریه و مجمع پجمع رو هیچی !!

البته بنده احترام خاصی برای میز این عزیزان قائلم و مطمئنم که حتما کار کارشناسی شده  اما یه سوال از کارشناسان محترم که کارشناسی کردند دارم و اون اینه که اگر مجمع برای آزاد سازی دامنه نوسان کافی نیست پس چرا الان وتوکا که مشمول این طرح شده صف خرید چند میلیونی داره ولی هیچکی فروشنده روی این قیمتها نیست چرا ؟ چون p-e اون شده ۲.۵ حالا بفرمایید که این وضعیت تاکی ادامه خواهد یافت ؟ البته احتمالا یکی از این ۲ تا است

1. انقدر ادامه خواهد یافت تا وقتی که یه خبر بد (که ما شاالله کم نداریم) برسه در نتیجه بازار کن فیکون بشه اون موقع اونهایی که توی صف هستند میرن پی کارشون و مشکل کلا حل میشه
2. انقدر این وضعیت ادامه پیدا میکنه تا اگر خدای نکرده خبر بدی نیومد این سهم مشمول گره بشه اونوقت یواش یواش تکون میخوره چون بالاخره این قانون گره هم باید یه خاصیتی داشته باشه دیگه !!

آها یادم اومد یه سوال دیگه هم از کارشناسان محترم اون میزهای خوشکل دارم که اخیرا در جریان کسب فیض ما از طرح های کارشناسانه مشاهده شد که دامنه نوسان قراره از ۳ به ۳.۵ و حجم مبنا برای شرکتهای بزرگ ا میلیارد سهمی از ۴ درده هزار به ۳ درده هزار برسه که این کارهای برای نقد شوندگی بازاره که خوب دستت درد نکنه حتما با توجه به مشکلات فعلی این هم حتما کار شناسی شده اما سوال من اینجاست طرح بالایی تون سهم رو قفل میکنه اونوقت این طرح تون دنبال نقد شوندگی بازاره

«رب زدنی علما » تا شاید بتونیم فلسفه این کارها رو بفهمیم

امروز

خوب اگر چه من معمولا چهارشنبه ها خرید نمیکنم اما چند روزی بود که داشتم پارس الکتریک رو نگاه می کردم و احساس کردم که اگر امروز نخرم شنبه نمیتونم چون تهران نیستم برای همین روی ۷۲۰ ریال خریدم امیدوارم وقتی برگشتم ضرر نکرده باشم

خیری که از رونق اقتصادی در انتظار ما است

حقیقتش رو بخواهید شب گذشته توی ذهنم داشتم مطالبی رو که اخیرا در خصوص طرح تحول ٬ بررسی وضعیت اقتصادی که به سمت اون در حال حرکتیم و بالاخره اینکه ظاهرا دنیا داره از رکود خارج میشه رو بررسی میکردم راستیتش از این پازل خیلی خوشم نیومد دلیلش هم اینه که خوب دیدیم که وضعیت ما خیلی گل و بلبل نیست از طرف دیگه صنایع ما هم تا حدود زیادی محصولاتشون و از طرفی دیگه مواد اولیه و سطح تولیداتشون به شدت تحت تاثیر رکود جهانی قرار گرفته و توجه هم داریم که الان در زمان رکود شاهد افت شدید قیمتها در سطح بین المللی هستیم .

حالا در نظر بگیرید که رکود در سطح بین المللی روندی رو به بهبود رو پیدا کنه تصور میکنم اولین بازخورد اون رشد جهانی قیمتها باشه حالا در نظر بگیرید که ما تقریبا میتونیم ادعا کنیم که تراز بازرگانی صنعتی ما به شدت منفی است و این یعنی اینکه در صورت رونق اقتصادی در سطح بین المللی ما مجبور خواهیم شد تا کالا ها و مواد اولیه گرانقیمت تری را بخریم و این یعنی اینکه تا حد بالایی اقدام به ورود تورم خارجی خواهیم نمود و در کنار تاثیر تورمی طرح تحول فکر کنم قدرت فوق العاده ای رو برای فشار به مردم به ارمغان بیاره .

از طرف دیگه شرکتهایی که دارای هزینه های ریالی و درامد های دلاری هستند میتونن منافع خوبی را کسب کنند البته پیدا کردن این گروه از شرکتها خیلی هم ساده نیست شاید فقط بعضی از معدنی ها و پتروشیمی ها در این گروه قرار بگیرند البته باز هم در خصوص پترو شیمی ها مطمئن نیستم و البته معدنی ها هم عمدتا سرگرم صنایع داخلی هستند اما شاید مس و روی جزء این گروه از شرکتها باشند .

از طرف دیگه در صورتی که این رونق اقتصادی محقق بشه من فکر میکنم با توجه به کم کردن عوارض سیمانی ها شاید این گروه از شرکتها بتونن موقعیت بهتری رو در دستیابی به بازار های منطقه خصوصا کردستان عراق داشته باشند .

خوب در این صورت دولت هم با توجه به بالا رفتن احتمالی نرخ نفت میتونه به درآمد بسیار مناسبی دست پیدا کنه و احتمالا صندوق ذخیره ارزی پرو پیمون بشه البته اگر اینبار مجلس بر خلاف گذشته نظارت بیشتری رو بر روی مخارج دولت داشته باشه .

اما اگر از سوداگری بگذریم باید عرض کنم که احتمالا در کنار هم قرار گرفتن طهول عقتسادی و رونق اقتصاد بین الملل میتونه پازل بسیار زشتی رو برای مردم به نمایش بزاره که امید وارم اینطور نشه چون احتمالا با این پازل از طریق سیاستهای پولی و مالی بشه تا حدودی به مبارزه پرداخت که امید وارم حداقل یک بار هم که شده بانک مرکزی بتونه همچین کاری رو انجام بده .

پس به امید بانک مرکزی و مجلسی أگاه ٬ هوشیار و فعال

اما خودرو

خوب

دوستانی که نسبت به نظر من در چند وقت اخیر در خصوص خودرو خبر داشتند و گرچه این نظر یه ذره که چه عرض کنم یه خیلی خلاف جهت بازار بود  که البته امید وارم تو بازگشایی نماد جواب بده

اما یه خبر دیگه در مورد واگذاری 37% از سهام ایران خودرو باید عرض کنم که واقعا نمیشه خیلی روی این خبر مانور داد چون باید تا حدی صبر کرد و پیشرفت تکالیف مجمع رو به هیئت مدیره بررسی کرد اگر چه به نظر میرسه یه کارهایی داره صورت میگیره گرچه یه خبر هایی رو از یکی از دوستان شنیدم که ظاهرا دارن سنگ هایی رو جلو پای این تکالیف میندازن اما نمیدونم بازهم باید دید .

از طرف دیگه صرف خصوصی سازی نمیتونه برای خودرو مثبت یا منفی ارزیابی بشه گرچه احتمال میدم اینبار هم باز شبه نظامی ها وارد بازی بشن چون تجربه نشون داده تو واگذاری شرکتهای استراتژیک یه پای ثابتن و اینبار شاید بر خلاف دفعه های قبل ورود اینها به خودرو رو مثبت ارزیابی میکنم دلیلش هم اینه که احتمالا در وضعیت حاضر فروش لیزینگی خودرو میتونه بخشی از مشکلات خودرو رو حل کنه و اگر خانواده مهر بیان توی بازی به اندازه کافی پول دارن تا بتونن وضعیت لیزینگ حاکم بر خودرو رو سرو سامونی بدن و اگر انشاالله نزنن یه جای دیگه از خودرو رو خراب نکنن شاید ایران خودرو بتونه بلند بشه .

کور سو های امید ظاهرا پررنگ تر می شوند

بنا به نظر بسیاری از کارشناسان که اعتقاد داشتند در نیمه دوم ۲۰۰۹ جرقه های امید در اقتصاد زده خواهد شد و احتمالا در ۲۰۱۰ میتوان سطح تقاضا بر رروی فلزات اساسی به حدود سال ۲۰۰۸ برسد که خوب عملا این سال یکی از سالهای طلایی فلزات اساسی بود حالا با در نظر گرفتن خبر زیر میتونیم احتمال بدیم که در میان مدت احتمال رشد در شرکتهایی که محصولاتشون وابسته به بازار های کالایی است رشد نسبتا قابل قبولی رو تجربه کنند که شاید مس در نوک پیکان رشد و بعد از اون فولاد روی سرب و سایر فلزات باشند البته من فکر میکنم رشد سرب به قدرت رشد سایر فلزات نرسه حالا اجازه بدید تا خبر رو بخونیم .

افزایش تولید کنندگان مس در چین اعتقاد دارند که مصرف مس در این کشور طی سال آینده به میزان قابل توجهی بالا خواهد رفت و همین امر نیز منجر به رشد قیمت در سال 2010 می شود.

طی نشستی که پیرامون تحولات بازار مس در لندن در روزهای اخیر برگزار شد مقامات شرکتهای بزرگ تولید کننده مس چین از جمله شرکت Jiangxi ، Yunnan، Tongling و گروه صنعتی Jinchuan به اتفاق بر احتمال افزایش مصرف مس در چین طی سال آینده صحه گذاشتند و علت اصلی این امر را نیز اجرای طرح تحریک اقتصادی 585 میلیارد دلاری دولت چین دانستند.

در کنفرانس مذکور  مقامات شرکت Yunnanاعلام کردند که از دید این شرکت تقاضای مس در هر دو زمینه سرمایه گذاری و ذخیره سازی در سال آینده میلادی قدرتمند خواهد بود.

مدیر مالی شرکت Jiangxi نیز میزان رشد مصرف مس  چین در سال آینده را حداقل 10 درصد تخمین می زند.

در مجموع نیز شرکتهای چینی اعتقاد دارند که سیاست های پولی مختلف اتخاذ شده توسط دولت چین به طور قطع از روند افزایش تقاضای مس در سال آینده حمایت خواهد کرد